基于GARCH模型的沪深300股指期货的跨期套利实证研究

• 作者: 周希禛
• 来源期刊: 现代商业
• 关键词: 沪深300股指期货 跨期套利 协整 GARCH
• 年，卷（期）: 2015,（12）
• 所属期刊栏目: 金融视线
• 页码范围: 168-170
• 页数: 3页
• 字数: 4116字
• 语种: 中文

摘要

本文利用沪深300股指期货的5分钟高频收盘数据构建套期套利模型,并且根据协整理论,用GARCH模型描述模型残差的条件异方差性,并且利用置信度来确定价差范围.实证结果表明,沪深300股指期贷存在日内跨期套利的机会,无论是样本内数据还是样本外数据,置信度越高,发现的套利机会越少,但是套利的成功率越高.

作者信息

序号	姓名	单位	发文数	被引次数	H指数	G指数
1	周希禛		4	3	1.0	1.0